Ubezpieczenia na życie z UFK – analiza efektywności inwestycji
| Autor: | Marcin Borys, Joanna Stępińska |
|---|---|
| Jazyk: | German<br />English<br />Polish |
| Rok vydání: | 2022 |
| Předmět: | |
| Zdroj: | Finanse i Prawo Finansowe, Vol 2, Iss 34, Pp 27-48 (2022) |
| Druh dokumentu: | article |
| ISSN: | 2391-6478 2353-5601 97840319 |
| DOI: | 10.18778/2391-6478.2.34.02 |
| Popis: | Produkty ubezpieczeniowe z UFK funkcjonują w Polsce od lat 90-tych XX wieku. Ich charakterystyczną cechą jest przewaga komponentu inwestycyjnego nad ubezpieczeniowym. Konstrukcja produktów oraz warunki umowy wzbudziły szereg kontrowersji co do uzyskiwanych efektów inwestycji. Autorzy artykułu zbadali, czy i jak wielkość stopy zwrotu z inwestycji w produkt z UFK zależna jest od jego konstrukcji oraz czy większość UFK przypisanych do danego produktu pozwalała na osiągnięcie przez produkt stóp zwrotu (po uwzględnieniu opłat) przewyższających stopę zwrotu z inwestycji wolnej od ryzyka. Produkty ubezpieczeniowe z UFK można podzielić na kilka grup. W artykule analizie poddano reprezentatywne produkty jednej z nich. Obliczono dla nich średnioroczne historyczne stopy zwrotu z przypisanych do tych umów funduszy. Następnie uzyskane wyniki porównano z inwestycją w lokatę bankową. Stwierdzono wpływ konstrukcji umowy na wartość końcową rachunku klienta. Wyniki analizy wskazują, że stopy zwrotu uzyskiwane z badanych produktów były niskie i w większości przypadków nie stanowiły konkurencji do lokat bankowych. Rekompensaty niskiej efektywności tych produktów nie mogła stanowić ochrona ubezpieczeniowa, bo w przypadku tej kategorii produktów ubezpieczeniowych była ona maksymalnie ograniczona. |
| Databáze: | Directory of Open Access Journals |
| Externí odkaz: |
|