| Popis: |
Bu makale, portföy yatýrýmlarýnda bir karar destek sistemi olarak rejim geçiþken modellerin ne þekilde kullanýlabileceðini geliþmekte olan hisse senedi piyasalarýna ait zaman serilerini ve Gauss yazýlým programýný kullanarak incelemektedir. Yönetim biliþim sistemlerinde, model riskinin minimize edilmesi, karar destek siteminin uygulanacaðý problemin net olarak tanýmlanmasý ve bu problemin çözümünde kullanýlacak modelin doðru seçilmesi ile mümkündür. Ekonometrik testlerin sonuçlarý, Ukrayna hariç, geliþmekte olan ekonomilerde hisse senetleri piyasalarýnda 09/01/2004 - 13/09/2007 tarihleri arasýnda, ABD hisse senedi piyasalarý ile karþýlaþtýrýldýðýnda kalýcý bir volatilitenin gözlemlendiðini ortaya koymaktadýr. Bu kapsamda, Türkiye, Rusya, Ukrayna, Brezilya,Lübnan, ABD (Dow Jones Industrial Average) ve MSCI (Morgan Stanley Composite Index) hisse senedi piyasalarýnda rejim geçiþkenliði ekonometrik olarak karþýlaþtýrmalý incelenmiþtir. |
