Purchasing power parity and nonlinear adjustment

Autor:	Jorge V. Pérez-Rodríguez, Francisco Ledesma-Rodríguez, S. Torra-Porras
Rok vydání:	2009
Předmět:	Economics and Econometrics Nonlinear system Exchange rate Purchasing power parity Autoregressive model Financial economics Economics Econometrics Artificial neural network model Relevance (information retrieval) Random walk
Zdroj:	Applied Economics Letters. 16:35-38
ISSN:	1466-4291 1350-4851
DOI:	10.1080/13504850701719645
Popis:	In this article we study the out-of-sample real exchange rate forecasts of an Artificial Neural Network model, an AR model and a random walk model. The results confirm the relevance of nonlinear adjustment in the dynamics of the real exchange rate.
Databáze:	OpenAIRE
Externí odkaz:	https://explore.openaire.eu/search/publication?articleId=doi_________::66d789b77d006e428f3bb63b6ba82cd1 https://doi.org/10.1080/13504850701719645 Zobrazit plný text záznamu Plný text ve formátu PDF Plný text ve formátu HTML
Nepřihlášeným uživatelům se plný text nezobrazuje	K zobrazení výsledku je třeba se přihlásit.