Modelización de series financieras y estudio de su volatilidad

Autor:	Fernández Maciá, María Gertrudis
Přispěvatelé:	Denia Cuesta, Alfonsa, Universidad de Alicante. Departamento de Fundamentos del Análisis Económico
Rok vydání:	2020
Předmět:	Series temporales Rentabilidades GARCH Heterocedasticidad condicional Asimetría Cartera de mínima varianza global Volatilidad Value at Risk Economía Aplicada Modelos ARMA EWMA
Zdroj:	RUA. Repositorio Institucional de la Universidad de Alicante Universidad de Alicante (UA)
Popis:	El objetivo del trabajo es estudiar el comportamiento de series temporales financieras para poder tomar decisiones de inversión. Las series se modelizan mediante modelos ARMA considerando los valores atípicos antes de pasar a un análisis de su volatilidad, que se estima con modelos de la familia GARCH. Este análisis permite calcular medidas de riesgo como el Value at Risk o la construcción de una cartera de mínima varianza global. Los resultados destacan la importancia de comprobar la influencia de valores atípicos y de modelizar correctamente la varianza condicional, que es mejor estimarla con modelos EGARCH que consideran la asimetría de los shocks, para poder calcular medidas de riesgo más precisas y dinámicas.
Databáze:	OpenAIRE
Externí odkaz:	https://explore.openaire.eu/search/publication?articleId=dedup_wf_001::92da42bc6e160045034f96cf63c0c34c http://hdl.handle.net/10045/108430 Zobrazit plný text záznamu